Lyft已向SEC提交IPO招股说明书，正式开启上市之旅

2019-03-02 11:56:33来源：硅星人

Lyft今天向SEC提交了人们期待已久的IPO招股说明书，正式开启了自己的上市之旅。它寻求在纳斯达克上市，股票代码为LYFT。

招股书显示，Lyft去年亏损了9.11亿美元，收入为21亿美元。不过，它预计收入增长将会快于亏损，并且它的市场份额正在扩大。Lyft在2018年底占美国市场的39%，在两年内上升了17个百分点。

关键财务数据

- 净亏损：9.11亿美元，比2017年的6.88亿美元增长32%

-收入：22亿美元，是2017年10.6亿美元收入的两倍

-订车费(Booking)：81亿美元，比2017年增长76%

-乘客数：3070万

-司机数：190万

Lyft没有具体说明它希望在IPO中筹集的金额，而是象征性地填写了1亿美元，不过这个明显用来在招股书上占坑的数字，肯定会随着之后路演而变化。J.P. Morgan，瑞士信贷和Jefferies担任主要承销商。

路透社早些时候报道称，Lyft预计其IPO估值将在200亿至250亿美元之间。《华尔街日报》则称，Uber已经发布了几个季度的未经审计的财务报告，正在寻求高达1200亿美元的IPO估值。

谁是Lyft上市大赢家?

日本科技公司乐天(Rakuten)可能成为Lyft IPO最大的赢家。它拥有Lyft 13%(3140万股)的股份;它在2015年的时候向Lyft投了3亿美元，后来又陆续追加投资，让它成为了Lyft的最大股东。

其次是拥有7.8%股份的通用汽车公司。据称，在2016年的时候，通用汽车公司试图用45亿到60亿美元的价格收购Lyft，但是被拒绝了，通用汽车转而投资了它;

第三名是拥有7.7%股份的投资公司富达(Fidelity)。

从VC的回报来说，Lyft的早期支持者A16Z(Andreessen Horowitz)在2013年的时候向Lyft投资了6000万美元，后续又再追加投资，让其拥有了6.3%的股份，而Google的母公司Alphabet拥有其5.3%的股份。

让人意外的是，持有Lyft股份最多的个人，竟然不是两个联合创始人，而是公司的一个高管Sean Aggarwal。他曾在eBay，PayPal和Trulia担任财务副总裁，也是Lyft的早期天使投资人和顾问，2016年加入Lyft董事会。他目前是该公司拥有最大个人股份的高管，拥有近141万股。

在经过多轮巨额融资之后，Lyft创始人的股份已经被大大地稀释。根据上市文件，联合创始人Logan Green和John Zimmer仅仅分别持有公司的120万股，还少于Sean Aggarwal。

他们将通过AB股制维持对投权的集中控制。招股说明书没有说明Green和Zimmer所拥有的投票权的百分比。但CNBC的报道里称，他们两人的股份合并，也将占不到投票权的50%。

Lyft总共从超过115位投资者那里融了近50亿美元，其他股东包括滴滴，沙特王国控股公司等。

另外，Lyft也会对背后的无名“功臣”——司机们做出奖励。一些“表现良好”的Lyft司机将获得从1000美到10000美元不等的现金奖励，具体数额取决于他们完成了多少个订单。这些司机还可以选择用这笔钱，通过定向股票计划，购买Lyft的股票。

和老对手Uber的上市抢跑

2007年，Logan Green和John Zimmer成立了一家叫做Zimride的公司，主要用来提供长距离的拼车服务，2012年，他们把Zimride改名为Lyft，开始像出租车一样提供短途打车服务。

尽管诞生早于Uber，但文化更温和的Lyft总是被掩盖在狼性Uber的光环下。但在Uber不断遭到各种丑闻和抵制时，这家一直强调“社区”的公司慢慢赶了上来，逐步将市场份额扩大，并将服务扩展到了美国和加拿大的350个城市。

当然，比起全球开战的Uber(欧洲、印度和拉丁美洲，并且还通过持有滴滴的股份，在中国掺了一脚)，Lyft体量还是小很多，也缺乏像UberEats这样从打车里衍生出来的送餐服务。

所以，它能跑在Uber之前上市，虽然是一场胜利，却也带来了自己的风险。Lyft在提交的文件中表示，这些风险包括来自Uber的激烈竞争和不可预测的市场情况。

Lyft的上市能如此受瞩目，还有一个原因是，它很可能成为2019年上市的第一个超级独角兽，在市场逐渐转冷的情况下，它的上市表现和投资者的态度，可能会影响同样拿着上市号码牌的Uber、Airbnb、Slack、Pinterest等超级独角兽的命运。